Propuestas de Atitlan y Claudio X. González para la ampliación de capital de OHLA
La empresa constructora española OHLA se encuentra en el proceso de llevar a cabo una ampliación de capital y ha recibido propuestas de dos interesados, según un comunicado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV). Atitlan, un grupo de inversión español, y el empresario mexicano Claudio X. González han presentado propuestas no vinculantes para adquirir una participación relevante en la compañía.
Esta ampliación de capital, que pretende recaudar 100 millones de euros, fue anunciada por OHLA la semana pasada con el objetivo de fortalecer su capital y poder hacer frente al pago de un bono de 430 millones de euros que vence entre marzo de 2025 y 2026. Los hermanos Amodio, que son los principales accionistas de la compañía con un 26% de participación, respaldarían la operación sin diluir su participación.
Las propuestas de Atitlan y Claudio X. González
Atitlan, fundado por Roberto Centeno y Aritza Rodero, propone suscribir hasta 75 millones de euros de la ampliación, variando según si la operación se cierra con o sin derecho de suscripción preferente. Esta oferta, sin embargo, expirará el próximo 5 de julio.
Por otro lado, Inmobiliaria Coapa Larca S.A. de C.V., una sociedad vinculada al empresario mexicano Claudio X. González, se compromete a asegurar 25 millones de euros en la ampliación. Si no se consigue en una primera operación, propone aprobar otra para completar hasta esa cantidad.
Si estas ofertas se aceptan, ambos inversores adquirirían una participación significativa en OHLA. Sin embargo, ninguna de las propuestas superaría individualmente el umbral del 30% que obligaría a formular una oferta pública de adquisición (OPA).
Respuesta de OHLA y sus planes a futuro
OHLA expresó en su comunicado que está analizando y valorando ambas ofertas, pero no ha aceptado ninguna aún. La compañía también celebró su Junta General de Accionistas de forma telemática el viernes pasado, en la que el presidente de la compañía, Luis Amodio, explicó su plan de transformación y consolidación para los próximos años.
Amodio afirmó que en 2024, OHLA será una empresa menos endeudada y más fortalecida desde el punto de vista operativo, con un modelo de negocio más sostenible y con márgenes crecientes. La ampliación de capital de 100 millones de euros será un instrumento clave para lograr este objetivo.
En cuanto a los objetivos para 2025, OHLA planea reducir su endeudamiento a través de la venta de activos no estratégicos y la desinversión del Complejo Canalejas e Ingesan. Amodio también mencionó el acuerdo para la venta del 25% del hospital de Canadá, que esperan se cierre en el último trimestre de 2024.
La calificación de los bonos de OHLA
Además, el mismo viernes, la agencia de calificación de crédito Moody’s rebajó la calificación del último bono emitido por OHLA de B3 con perspectiva estable a Caa1 con perspectiva negativa. Esto significa que el bono pasa a considerarse un ‘bono basura’. La empresa respondió a esta decisión asegurando que Moody’s debe haber tomado esta decisión antes de que se anunciara la recepción de las dos ofertas no vinculantes en la ampliación de capital.